Lugosi Béla játssza az őrült Dr. Carruthers-t, aki a Heath & Morton kozmetikai vállalat részére kifejleszt egy arcszeszt. A vállalat hatalmas vagyonra tesz szert, de a doktorról, egyik pillanatról a másikra megfeledkeznek. Carruthers úgy véli, kisemmizték. Bosszút forral a cég vezetői ellen, melyhez pokoli tervet eszel ki. Laboratóriumában kitenyészt egy óriás gyilkos denevért. A denevér egy illat hatására támad áldozatára, ami nme más, mint Carrithers új parfümje. A doktor sorra keresi fel a vállalat vezetőit, kérve, próbálják ki új fejlesztését. A gyanútlan tesztelők nem sejtik, Carruthers miért oly baljóslatú hangsúllyal mondja nekik: "Goodbye!"
