Egy korai reggelen a Wyoming-beli Signal-ban Ennis del Mar (Heath Ledger) és Jack Twist (Jake Gyllenhaal) véletlenül ismerkednek meg, miközben munkára jelentkeznek Joe Aguirre-nél (Randy Quaid), egy helyi farmernél. Ettől kezdve a világ, amelybe Ennis és Jack beleszületett, és a jövő, amely még épp csak halványan felrémlett előttük, véglegesen megváltozik. A hegyek között, a szabad ég alatt bajtársias vonzódás alakul ki közöttük, amely aztán váratlanul egy sokkal mélyebb intim viszonnyá alakul át. Ennis és Jack a nyár végén - mivel munkájuk véget ér - kénytelenek lejönni a hegyekből, és elbúcsúzni egymástól. Ennis Wyomingban marad, és feleségül veszi szerelmét, Alma-t (Michelle Williams). Ezalatt Jack Texasban elnyeri a rodeó-királynő Lureen Newsome (Anne Hathaway) kegyeit. Négy év telik el. Egy nap Alma levelet hoz Ennis-nek Jack-től, aki épp útközben van Wyoming felé. Ennis türelmetlenül várja a találkozást barátjával, és mikor Jack végre megérkezik, pillanatok alatt világossá válik, hogy az eltelt idő csak még jobban megerősítette egymás iránti ragaszkodásukat.
